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Cosa sono l'analisi tecnica e l'analisi fondamentale?

Una donna che guarda un grafico sul cellulare

Definizione

L'analisi tecnica considera i modelli deducibili dai dati di mercato per identificare le tendenze e prevedere come i mercati potrebbero muoversi in futuro. L'analisi fondamentale è una "visione d'insieme" che considera i dati finanziari, la comunità degli utenti e le applicazioni future nel mondo reale. 

Esistono molti metodi che ti consentono di analizzare un asset che intendi negoziare. Le due strategie principali di cui si servono gli investitori sono l'analisi tecnica e l'analisi fondamentale

L'analisi tecnica esamina le performance storiche di un asset sul mercato. Considerando l'andamento del prezzo nel corso del tempo e il volume di negoziazione, è possibile rendersi conto delle tendenze di mercato in merito a una determinata risorsa. L'asset è in rialzo o in ribasso? Gli investitori sono propensi ad acquistarlo oppure desiderano liberarsene? È negoziato in modo ampio e in grandi quantità? Sono queste le domande che l'analisi tecnica si pone.  

L'analisi fondamentale, invece, esamina i dati fondamentali di un asset ovvero  intende tracciare un quadro più generale che comprenda informazioni in merito ai dati finanziari delle criptovalute, alla comunità degli utenti e alle applicazioni nel mondo reale. 

Entrambe le analisi sono metodi validi per comprendere un investimento e possono essere utilizzate per qualsiasi asset, dalle azioni alle obbligazioni e, naturalmente, alle criptovalute. Inoltre, sulla base di queste due analisi, è possibile creare una strategia di negoziazione e decidere se si intende acquistare o vendere un determinato asset.

Come funziona l'analisi fondamentale?

Grazie all'analisi fondamentale è possibile decidere se un asset è sopravvalutato o sottovalutato sulla base del suo valore intrinseco. Un approccio di questo genere potrebbe essere più utile per la proiezione futura? Prendiamo ad esempio l'ethereum. La maggior parte delle applicazioni di finanza decentralizzata (DeFi) vengono gestite sulla sua blockchain. Ipotizzando una crescita della DeFi, possiamo prevedere un aumento del valore dell'ethereum in futuro.

Come funziona l'analisi tecnica?

  • L'analisi tecnica è un tipo di approccio decisionale basato su fattori numerici. Si suppone che il mercato abbia già considerato per la determinazione del prezzo corrente tutte le informazioni conosciute (disponibili nell'app Coinbase o in molti altri siti online) e il volume delle negoziazioni (disponibili sui siti di criptodati come Nomics e CoinGecko).

  • I prezzi correnti riflettono le forze del mercato come l'offerta e la domanda. Secondo gli specialisti dell'analisi tecnica, pertanto, il prezzo di un asset dovrebbe fornire un'istantanea dei punti di vista e delle opinioni degli operatori di mercato ovvero il cosiddetto "sentiment", un importante indicatore utilizzato dai trader per prevedere le tendenze di mercato e prendere decisioni di investimento.

Per quale motivo sono importanti?

Se non hai a disposizione i modelli e gli strumenti di alto livello utilizzati dai professionisti, puoi combinare le due strategie per ottenere un'analisi più completa della tua attività di trading. Mentre l'analisi fondamentale considera gli indicatori più oggettivi per individuare il valore potenziale a lungo termine di un asset, come l'attività della rete, il caso d'uso, il modello di business e la roadmap, l'analisi tecnica si concentra in modo specifico sulla performance di un asset sul mercato. 

I trader professionisti tendono ad affidarsi in misura maggiore a una delle due analisi. Sui mercati più ampi e maturi, d'altro canto, sono rappresentate entrambe le tendenze. Un trader, ad esempio, potrebbe eseguire un'analisi tecnica basandosi su modelli computerizzati che esaminano in modo approfondito le evoluzioni dei prezzi e dei volumi di negoziazione di un titolo , inclusi le regressioni, l'indicatore di forza relativa e i dati provenienti dai mercati azionari. Se un determinato asset è caratterizzato da un andamento altalenante, in cui si osservano regolarmente alti e bassi, l'analisi tecnica può fornire agli investitori utili informazioni sulla frequenza con la quale questi cicli a breve termine si manifestano, aiutandoli, quindi, a trarne vantaggio. 

Tieni presente che...

  • È notoriamente difficile ideare una strategia di investimento a breve termine che risulti efficace. La storia non si ripete. Pertanto, anche i modelli che fotografano l'evoluzione dei prezzi non costituiscono sempre la base per previsioni affidabili, particolarmente nel caso di mercati soggetti alla volatilità. 

  • Non investire, se l'investimento non è alla tua portata. Un consulente finanziario può aiutarti a sviluppare la tua strategia e a comprendere i rischi associati all'investimento in criptovalute.