XYO es un activo digital único que opera en la plataforma Ethereum. Su objetivo es establecer una red de ubicación criptográfica sin confianza, que aprovecha la tecnología blockchain y la recopilación de datos del mundo real. La Red XYO, también conocida como la Red XY Oracle, está diseñada para permitir la verificación de ubicación en capas a través de varias clases de dispositivos y protocolos. En su núcleo, utiliza mecanismos criptográficos novedosos conocidos como Prueba de Origen y Testigo Vinculado. Estos mecanismos se esfuerzan por establecer un alto grado de certeza de datos en la información de ubicación, eliminando la necesidad de entidades centralizadas que controlen el flujo de datos de ubicación.

La Red XYO opera a través de un conjunto de abstracciones que buscan reducir el riesgo de suplantación de ubicación a través de una cadena de pruebas de conocimiento cero. La red consta de cuatro componentes principales: Centinelas, Puentes, Archivistas y Adivinos. Los Centinelas recopilan información de ubicación, los Puentes transmiten estos datos a los Archivistas, quienes luego almacenan esta información para que los Adivinos la analicen. Los Adivinos analizan las heurísticas de ubicación de los Archivistas para generar respuestas a las consultas y asignarles puntuaciones de precisión. La puntuación de precisión, denominada Puntuación de Cadena de Origen, se determina a través de un conjunto de pruebas de conocimiento cero conocidas como Cadena de Prueba de Origen. Esta cadena garantiza que dos o más piezas de datos provienen de la misma fuente sin revelar ninguna información subyacente.

XYO tiene como objetivo permitir a los desarrolladores interactuar con el mundo físico como si fuera una API. Busca hacer que la verificación de ubicación sea sin confianza, creando un protocolo con casos de uso novedosos que no han sido posibles hasta hoy. Por ejemplo, XYO se puede utilizar para verificar la ubicación de un artículo físico sin la necesidad de un tercero centralizado. Esto podría ser particularmente útil en escenarios donde la ubicación de un artículo es crucial, como en la gestión de la cadena de suministro o el seguimiento de activos. Además, los dispositivos Bluetooth y GPS de XYO permiten a los consumidores cotidianos colocar balizas de seguimiento físico en los artículos que desean seguir, como llaves, equipaje, bicicletas e incluso mascotas.

El concepto de XYO fue introducido en enero de 2018 por Arie Trouw, Markus Levin y Scott Scheper. El equipo reconoció la creciente necesidad de un oráculo de ubicación descentralizado y sin confianza debido a la creciente presencia de tecnologías conectadas y dependientes de la ubicación. Propusieron la Red XYO como solución a este problema. A lo largo de los años, la Red XYO ha crecido significativamente, con más de 1,000,000 de dispositivos circulando en todo el mundo. Este crecimiento ha sido facilitado por su negocio orientado al consumidor, que permite a los consumidores cotidianos usar los dispositivos Bluetooth y GPS de XYO para rastrear sus pertenencias. El concepto de ubicación comprobable, que es central en XYO, ha existido desde la década de 1960, pero XYO ha aportado un enfoque novedoso a este concepto al centrarse en demostrar el origen de las señales de ubicación física.