Qu’est-ce que le slippage en crypto et comment minimiser son impact ?
Le slippage en crypto fait référence à la différence entre le prix attendu d’une transaction et le prix auquel la transaction est exécutée.
Le slippage peut être positif ou négatif, et il est principalement causé par la volatilité du marché et la faible liquidité.
Bien qu’il soit impossible d’éviter complètement le slippage, les traders peuvent minimiser son impact en utilisant des ordres à cours limité, en définissant une tolérance de slippage et en optant pour des plateformes à forte liquidité.
Comprendre le slippage dans la crypto
Le slippage est un phénomène courant dans le monde du trading de crypto-monnaies . Il s’agit de la différence entre le prix attendu d’une transaction et le prix auquel la transaction est réellement exécutée. Cet écart peut se produire en raison de fluctuations rapides des prix sur le marché entre le moment où un ordre est passé et celui où il est exécuté.
Sur le marché de la cryptographie, le glissement peut être positif ou négatif. Le slippage positif se produit lorsqu’une transaction est exécutée à un meilleur prix que prévu, tandis que le slippage négatif se produit lorsqu’une transaction est exécutée à un prix inférieur.
Causes du slippage
Les principales causes de dérapage dans le trading de crypto-monnaies sont la volatilité du marché et la faible liquidité.
La volatilité du marché fait référence au taux auquel le prix d’une crypto-monnaie augmente ou diminue pour un ensemble de rendements. Les crypto-monnaies sont connues pour leur extrême volatilité, avec des prix qui peuvent changer rapidement en très peu de temps. Cette volatilité peut entraîner une variation significative du prix du marché entre le moment où un ordre est passé et celui où il est exécuté, entraînant un glissement.
La faible liquidité du marché peut également contribuer au dérapage. La liquidité fait référence à la capacité d’une pièce à être rapidement échangée sans affecter le prix de la pièce. Dans un marché à faible liquidité, les ordres de vente peuvent ne pas être instantanément associés aux ordres de transaction, ce qui peut faire bouger le prix et entraîner un glissement.
Minimiser l’impact du glissement
Bien qu’il soit impossible d’éviter complètement le slippage dans le trading de crypto-monnaies , il existe des stratégies que les traders peuvent utiliser pour minimiser son impact.
L’une de ces stratégies consiste à utiliser des ordres à cours limité au lieu d’ordres au marché. Un ordre à cours limité est un ordre de trading d’une crypto à un prix spécifique ou supérieur. Cela permet aux traders de fixer le prix maximum auquel ils sont prêts à trader, ou le prix minimum auquel ils sont prêts à tarder, ce qui contribue à se protéger contre le slippage négatif.
Une autre stratégie consiste à définir une tolérance au slippage. Il s’agit d’un paramètre qui permet aux traders de spécifier le montant maximum de slippage qu’ils sont prêts à accepter sur un ordre. Si le dérapage dépasse ce montant, l’ordre ne sera pas exécuté.
Enfin, opter pour des plateformes à forte liquidité peut également contribuer à réduire le slippage. Ces plateformes ont un grand nombre de traders, ce qui augmente la probabilité que les ordres soient exécutés au prix souhaité.
Slippage et plateformes décentralisées
Le slippage est particulièrement pertinent pour les traders utilisant des plateformes décentralisées. Ces plateformes fonctionnent sans autorité centrale, utilisant des contrats intelligents pour faciliter les échanges directement entre les utilisateurs. Bien que les plateformes décentralisées offrent des avantages tels qu’une confidentialité accrue et une dépendance réduite aux intermédiaires, elles ont souvent une liquidité inférieure à celle des plateformes centralisées, ce qui peut entraîner un slippage plus élevé.
Pour atténuer cela, certaines plateformes décentralisées permettent aux utilisateurs de fixer une limite de slippage maximale pour leurs transactions. Si le prix dépasse cette limite avant que la transaction ne puisse être exécutée, la transaction échouera, protégeant le trader d’un slippage excessif.
